إن موافقة RBI على منصة IBDIC القائمة على blockchain لتمويل MSME تمثل نقطة تحول في النظام المالي الهندي. هذه هي أول خروج من sandbox تحت نموذج البنك المركزي المحايد للموضوع، ويظهر ثقة تنظيمية واضحة في blockchain المؤسسي. ما يجعل هذا الأمر مهمًا ليس فقط التكنولوجيا نفسها، ولكن الطريقة التي تعيد بها تشكيل تمويل سلسلة التوريد في بلد تسهم فيه MSMEs بأكثر من 30 في المائة من الناتج المحلي الإجمالي ومع ذلك تواجه فجوة تمويل تزيد عن 20-25 لاك كرور.
التمويل الأسرع للمشاريع الصغيرة والمتوسطة مع الفواتير المرمزة
الآليات بسيطة ولكن قوية. عندما توافق الشركات الكبيرة على الفواتير من مورديها، يتم تحويل تلك الفواتير إلى رموز رقمية على البلوكتشين. بدلاً من الانتظار لأسابيع أو شهور للحصول على المدفوعات، يمكن حتى للمؤسسات الصغيرة والمتوسطة من المستوى الثاني والثالث أخذ هذه الرموز إلى البنوك والحصول على رأس المال العامل تقريبًا على الفور. بالنسبة للمقرضين، يتم تسجيل كل معاملة على دفتر أستاذ مشترك، مما يجعل من المستحيل تقريبًا تكرار الفواتير أو التلاعب بالسجلات. وهذا يقلل من مخاطر الائتمان مع التخلص من كميات كبيرة من الأعمال الورقية اليدوية والتأخيرات.
خروج صندوق الرمل يظهر أن النموذج جاهز للتوسع
خروج صندوق الرمل مهم لأنه يظهر أن RBI واثق من أن هذا النموذج يمكن أن يعمل على نطاق واسع تحت الظروف الواقعية. على عكس الشبكات العامة للعملات المشفرة، فإن هذه البلوكشين مرخصة. فقط البنوك المعتمدة والشركات الكبرى وMSMEs تشارك، مما يحقق التوازن الصحيح بين الشفافية وخصوصية البيانات. كما أنه يتماشى مع متطلبات الهند التنظيمية بشأن توطين البيانات والامتثال المالي.
تُعزّز مصداقية هذه المنصة من قبل المؤسسات التي تدعمها. لم تكن ICICI Bank وHDFC Bank وYes Bank وAditya Birla Capital مجرد شركاء اختبار. لقد ساعدوا في إثبات أن النظام يعمل على أرض الواقع. إن ميزانياتهم العمومية وسمعتهم تقلل الحواجز أمام المقرضين والشركات الأصغر للانضمام، مما يخلق تأثير شبكة سيكون حاسماً للتبني.
ربط البلوكتشين بالبنية التحتية الرقمية العامة
عند النظر من بعيد، يتناسب هذا بشكل أنيق مع البنية التحتية الرقمية العامة الأوسع في الهند. أنشأ Aadhaar طبقة هوية عالمية، وأعاد UPI تعريف المدفوعات الرقمية. الآن، يمكن أن تمد منصة بلوكتشين تلك الأسس إلى ائتمان سلسلة التوريد. معاً، تخلق هذه الطبقات نظاماً بيئياً معيارياً حيث تعمل الهوية والمدفوعات والتمويل معاً. لديها القدرة على تقليل أوقات الانضمام للمنشآت الصغيرة والمتوسطة من شهور إلى أيام وإدخال الملايين من الشركات الصغيرة إلى التمويل الرسمي.
حالات استخدام blockchain خارج تمويل المؤسسات الصغيرة والمتوسطة
تتجاوز التأثيرات التمويل الخاص بالمشاريع الصغيرة والمتوسطة. من خلال دعم هذه المنصة القائمة على البلوكشين، تشير RBI إلى أن سلاسل الكتل المصرح بها لها دور في الأنظمة المالية السائدة. وهذا يفتح الأبواب لتطبيقات أخرى مثل تمويل التجارة، والمشتريات الحكومية، وسلاسل إمداد الزراعة، وحتى اعتمادات الكربون. هذه هي المجالات التي يمكن أن تخلق فيها الشفافية والتسوية الفورية مكاسب ضخمة في الكفاءة.
لا تزال المعايير للأشياء مثل واجهات برمجة التطبيقات، وأشكال الرموز، والحوكمة بحاجة إلى الإنشاء حتى تتمكن المنصات المختلفة من العمل معًا. بعض المجموعات الصناعية تقوم بالفعل ببناء أطر للتشغيل البيني. إذا تمكنت الهند من تحقيق ذلك بشكل صحيح، فقد تضع مثالًا قويًا. قد تتبعها اقتصادات ناشئة أخرى، مستخدمةً البلوكشين بطريقة أكثر استقرارًا. حتى يمكن استخدامها دون المخاطر والتقلبات التي تأتي مع أسواق العملات المشفرة المفتوحة.
قد تكون تقنية البلوكتشين حلاً عمليًا للاختناق الائتماني الذي طال أمده. من خلال معالجة فجوات التمويل في سلسلة التوريد، تقلل المنصة من الاحتكاك لدى المقرضين، وتوفر وصولًا أسرع إلى رأس المال للمؤسسات الصغيرة والمتوسطة، وتدمج تدريجياً تقنية البلوكتشين في العمود الفقري المالي الرقمي في الهند. يبدو الأمر أقل كأنه تجربة مدمرة وأكثر كونه امتدادًا طبيعيًا لدفع البلاد نحو البنية التحتية الرقمية العامة.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
البنك الاحتياطي الهندي يوافق على منصة البلوكتشين لتمويل المشاريع الصغيرة والمتوسطة في الهند
إن موافقة RBI على منصة IBDIC القائمة على blockchain لتمويل MSME تمثل نقطة تحول في النظام المالي الهندي. هذه هي أول خروج من sandbox تحت نموذج البنك المركزي المحايد للموضوع، ويظهر ثقة تنظيمية واضحة في blockchain المؤسسي. ما يجعل هذا الأمر مهمًا ليس فقط التكنولوجيا نفسها، ولكن الطريقة التي تعيد بها تشكيل تمويل سلسلة التوريد في بلد تسهم فيه MSMEs بأكثر من 30 في المائة من الناتج المحلي الإجمالي ومع ذلك تواجه فجوة تمويل تزيد عن 20-25 لاك كرور.
التمويل الأسرع للمشاريع الصغيرة والمتوسطة مع الفواتير المرمزة
الآليات بسيطة ولكن قوية. عندما توافق الشركات الكبيرة على الفواتير من مورديها، يتم تحويل تلك الفواتير إلى رموز رقمية على البلوكتشين. بدلاً من الانتظار لأسابيع أو شهور للحصول على المدفوعات، يمكن حتى للمؤسسات الصغيرة والمتوسطة من المستوى الثاني والثالث أخذ هذه الرموز إلى البنوك والحصول على رأس المال العامل تقريبًا على الفور. بالنسبة للمقرضين، يتم تسجيل كل معاملة على دفتر أستاذ مشترك، مما يجعل من المستحيل تقريبًا تكرار الفواتير أو التلاعب بالسجلات. وهذا يقلل من مخاطر الائتمان مع التخلص من كميات كبيرة من الأعمال الورقية اليدوية والتأخيرات.
خروج صندوق الرمل يظهر أن النموذج جاهز للتوسع
خروج صندوق الرمل مهم لأنه يظهر أن RBI واثق من أن هذا النموذج يمكن أن يعمل على نطاق واسع تحت الظروف الواقعية. على عكس الشبكات العامة للعملات المشفرة، فإن هذه البلوكشين مرخصة. فقط البنوك المعتمدة والشركات الكبرى وMSMEs تشارك، مما يحقق التوازن الصحيح بين الشفافية وخصوصية البيانات. كما أنه يتماشى مع متطلبات الهند التنظيمية بشأن توطين البيانات والامتثال المالي.
تُعزّز مصداقية هذه المنصة من قبل المؤسسات التي تدعمها. لم تكن ICICI Bank وHDFC Bank وYes Bank وAditya Birla Capital مجرد شركاء اختبار. لقد ساعدوا في إثبات أن النظام يعمل على أرض الواقع. إن ميزانياتهم العمومية وسمعتهم تقلل الحواجز أمام المقرضين والشركات الأصغر للانضمام، مما يخلق تأثير شبكة سيكون حاسماً للتبني.
ربط البلوكتشين بالبنية التحتية الرقمية العامة
عند النظر من بعيد، يتناسب هذا بشكل أنيق مع البنية التحتية الرقمية العامة الأوسع في الهند. أنشأ Aadhaar طبقة هوية عالمية، وأعاد UPI تعريف المدفوعات الرقمية. الآن، يمكن أن تمد منصة بلوكتشين تلك الأسس إلى ائتمان سلسلة التوريد. معاً، تخلق هذه الطبقات نظاماً بيئياً معيارياً حيث تعمل الهوية والمدفوعات والتمويل معاً. لديها القدرة على تقليل أوقات الانضمام للمنشآت الصغيرة والمتوسطة من شهور إلى أيام وإدخال الملايين من الشركات الصغيرة إلى التمويل الرسمي.
حالات استخدام blockchain خارج تمويل المؤسسات الصغيرة والمتوسطة
تتجاوز التأثيرات التمويل الخاص بالمشاريع الصغيرة والمتوسطة. من خلال دعم هذه المنصة القائمة على البلوكشين، تشير RBI إلى أن سلاسل الكتل المصرح بها لها دور في الأنظمة المالية السائدة. وهذا يفتح الأبواب لتطبيقات أخرى مثل تمويل التجارة، والمشتريات الحكومية، وسلاسل إمداد الزراعة، وحتى اعتمادات الكربون. هذه هي المجالات التي يمكن أن تخلق فيها الشفافية والتسوية الفورية مكاسب ضخمة في الكفاءة.
لا تزال المعايير للأشياء مثل واجهات برمجة التطبيقات، وأشكال الرموز، والحوكمة بحاجة إلى الإنشاء حتى تتمكن المنصات المختلفة من العمل معًا. بعض المجموعات الصناعية تقوم بالفعل ببناء أطر للتشغيل البيني. إذا تمكنت الهند من تحقيق ذلك بشكل صحيح، فقد تضع مثالًا قويًا. قد تتبعها اقتصادات ناشئة أخرى، مستخدمةً البلوكشين بطريقة أكثر استقرارًا. حتى يمكن استخدامها دون المخاطر والتقلبات التي تأتي مع أسواق العملات المشفرة المفتوحة.
قد تكون تقنية البلوكتشين حلاً عمليًا للاختناق الائتماني الذي طال أمده. من خلال معالجة فجوات التمويل في سلسلة التوريد، تقلل المنصة من الاحتكاك لدى المقرضين، وتوفر وصولًا أسرع إلى رأس المال للمؤسسات الصغيرة والمتوسطة، وتدمج تدريجياً تقنية البلوكتشين في العمود الفقري المالي الرقمي في الهند. يبدو الأمر أقل كأنه تجربة مدمرة وأكثر كونه امتدادًا طبيعيًا لدفع البلاد نحو البنية التحتية الرقمية العامة.