JLP и Neutral: качественные активы и Хеджирование на Solana
На криптовалютном рынке поиск качественных активов является ключевым первым шагом к получению прибыли. JLP (Токен поставщика ликвидности Jupiter) безусловно является одним из лидеров. С момента запуска JLP за год увеличился в 3 раза, а максимальная просадка составила всего 30%, и произошла в течение 3 месяцев после роста. Учитывая его объем средств, превышающий 1 миллиард долларов, это достижение особенно примечательно.
Доходы JLP в основном поступают из двух источников: прибыль в качестве контрагента по контрактам и 75% доля от торговых сборов. Это позволяет JLP удерживать годовую доходность на уровне более 30% в долгосрочной перспективе, иногда даже превышая 50%. JLP состоит из 47% SOL, 8% ETH, 13% BTC и 32% USDC, что позволяет сохранить риск криптоактивов, при этом обеспечивая значительные доходы во время сильного роста SOL в 2024 году.
Однако JLP не является полностью безрисковым. Его потенциальные убытки могут возникнуть из краткосрочной прибыли трейдеров по контрактам в условиях экстремальных рыночных ситуаций, а также из-за долгосрочного падения цен на криптоактивы. Чтобы избежать риска последнего, хедж-фонд уровня института Neutral, работающий в экосистеме Solana, предложил инновационное решение.
Стратегия Neutral заключается в следующем: пользователь вносит USDC, обменивает на JLP, затем в рамках кредитного протокола закладывает JLP для получения USDC и снова обменивает на JLP. В то же время, через бессрочные контракты осуществляется короткая позиция на соответствующую долю криптоактива JLP для достижения нейтрального риска. В настоящее время TVL этой стратегии превышает 12 миллионов долларов, годовая доходность составляет более 15%, а максимальная просадка контролируется в пределах 2%.
Для обычных инвесторов выбор таких продуктов, как Neutral, а не самостоятельное выполнение стратегий имеет свои преимущества. Хедж-фонды уровня институций имеют круглосуточные команды мониторинга, богатый опыт управления рисками и подготовленные планы, что позволяет им лучше справляться с рисками ликвидации, аномальными ставками по финансированию и потенциальными проблемами, такими как инверсия долгосрочных ставок.
Neutral не только предлагает нейтральные стратегии JLP, но и несколько доходных стратегий, включая арбитраж тарифов. Стоит отметить, что не все стратегии являются нейтральными по риску, инвесторы должны осторожно выбирать в зависимости от своей способности переносить риски.
Neutral изначально был проектом-победителем хакатона Solana, а теперь стал развивающимся протоколом с TVL близким к 36 миллионам долларов. Его основатели имеют опыт работы в Goldman Sachs и в ведущих хедж-фондах мира. В июне этого года Neutral объявил о привлечении 2 миллионов долларов финансирования, среди инвесторов — Cumberland и несколько участников экосистемы Solana.
Для заинтересованных инвесторов Neutral также предлагает систему баллов, которая может предоставить возможность будущего выпуска токенов. Правила расчета баллов таковы: за каждую 1 долларовую активу в течение 1 года начисляется 1 балл, что эквивалентно внесению 365 долларов в день для получения 1 балла.
В целом, JLP как качественный актив и нейтральная стратегия хеджирования предоставляет инвесторам новый выбор для получения стабильного дохода в экосистеме Solana. Тем не менее, все инвестиционные решения должны основываться на полном понимании рисков.
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
JLP и Neutral: качественные активы и надежные стратегии хеджирования в экосистеме Solana
JLP и Neutral: качественные активы и Хеджирование на Solana
На криптовалютном рынке поиск качественных активов является ключевым первым шагом к получению прибыли. JLP (Токен поставщика ликвидности Jupiter) безусловно является одним из лидеров. С момента запуска JLP за год увеличился в 3 раза, а максимальная просадка составила всего 30%, и произошла в течение 3 месяцев после роста. Учитывая его объем средств, превышающий 1 миллиард долларов, это достижение особенно примечательно.
Доходы JLP в основном поступают из двух источников: прибыль в качестве контрагента по контрактам и 75% доля от торговых сборов. Это позволяет JLP удерживать годовую доходность на уровне более 30% в долгосрочной перспективе, иногда даже превышая 50%. JLP состоит из 47% SOL, 8% ETH, 13% BTC и 32% USDC, что позволяет сохранить риск криптоактивов, при этом обеспечивая значительные доходы во время сильного роста SOL в 2024 году.
Однако JLP не является полностью безрисковым. Его потенциальные убытки могут возникнуть из краткосрочной прибыли трейдеров по контрактам в условиях экстремальных рыночных ситуаций, а также из-за долгосрочного падения цен на криптоактивы. Чтобы избежать риска последнего, хедж-фонд уровня института Neutral, работающий в экосистеме Solana, предложил инновационное решение.
Стратегия Neutral заключается в следующем: пользователь вносит USDC, обменивает на JLP, затем в рамках кредитного протокола закладывает JLP для получения USDC и снова обменивает на JLP. В то же время, через бессрочные контракты осуществляется короткая позиция на соответствующую долю криптоактива JLP для достижения нейтрального риска. В настоящее время TVL этой стратегии превышает 12 миллионов долларов, годовая доходность составляет более 15%, а максимальная просадка контролируется в пределах 2%.
Для обычных инвесторов выбор таких продуктов, как Neutral, а не самостоятельное выполнение стратегий имеет свои преимущества. Хедж-фонды уровня институций имеют круглосуточные команды мониторинга, богатый опыт управления рисками и подготовленные планы, что позволяет им лучше справляться с рисками ликвидации, аномальными ставками по финансированию и потенциальными проблемами, такими как инверсия долгосрочных ставок.
Neutral не только предлагает нейтральные стратегии JLP, но и несколько доходных стратегий, включая арбитраж тарифов. Стоит отметить, что не все стратегии являются нейтральными по риску, инвесторы должны осторожно выбирать в зависимости от своей способности переносить риски.
Neutral изначально был проектом-победителем хакатона Solana, а теперь стал развивающимся протоколом с TVL близким к 36 миллионам долларов. Его основатели имеют опыт работы в Goldman Sachs и в ведущих хедж-фондах мира. В июне этого года Neutral объявил о привлечении 2 миллионов долларов финансирования, среди инвесторов — Cumberland и несколько участников экосистемы Solana.
Для заинтересованных инвесторов Neutral также предлагает систему баллов, которая может предоставить возможность будущего выпуска токенов. Правила расчета баллов таковы: за каждую 1 долларовую активу в течение 1 года начисляется 1 балл, что эквивалентно внесению 365 долларов в день для получения 1 балла.
В целом, JLP как качественный актив и нейтральная стратегия хеджирования предоставляет инвесторам новый выбор для получения стабильного дохода в экосистеме Solana. Тем не менее, все инвестиционные решения должны основываться на полном понимании рисков.