DeFi理财的新范式:重塑与简化

近期，一家名为Glider的创业公司获得了400万美元的融资，由某知名风投机构的创业加速器领投。这家公司瞄准了链上投资这一看似简单实则复杂的领域,希望借助意图识别、大语言模型等新兴技术来简化DeFi投资门槛。

随着区块链技术的成熟,复杂的链上活动正在被简单化。旧有模式面临重塑的历史机遇,新的机会已经出现。然而,诸如意图识别、链上机器人、AI代理等新技术,都需要解决授权问题。

Glider起源于2023年底某公司的内部创业项目,最初形态是链上机器人,旨在组合不同操作步骤,方便用户投资和使用。虽然帮助用户理财并非新鲜业态,但Glider的思路包括:

1. 通过API接入各赛道龙头和新兴协议,搭建面向用户的服务。

2. 允许用户构建并分享投资策略,支持跟投、复制交易或集体投资以获取更高收益。

在AI、大语言模型和链抽象等技术加持下,构建这样的技术栈并不困难。真正的挑战在于流量运营和建立信任机制。

过去类似的项目如Furucombo,虽然获得投资但未能留住用户。主要原因是链上收益策略是公开市场,散户难以与巨鲸在服务器和资金量上抗衡,无法捕捉到多数收益机会。

当前,资管正迎来平民时代。从展示APY的数据平台,到持续运行的策略销售平台,市场对链上ETF类工具有明确需求。然而,链上透明性导致高效策略难以保密,最终可能演变为收益率趋同的军备竞赛。

未来,生息资产上链将成为趋势。RWA(实物资产)自2022年开始快速发展,传统金融拥抱区块链化似乎势在必行。一些项目已经开始将交易所流动性转移至链上,证明了流动性上链的可行性。

总的来说,DeFi理财正面临重塑。如何平衡AI的应用与责任划分,如何提升用户体验,仍是行业面临的挑战。未来可能的方向是将信息流和资金流分离,打造用户生成内容的策略社区,让项目方良性竞争,让散户受益。

尽管挑战依旧,加密货币作为分裂世界中的公共空间,仍将继续演进发展。